المولد النبوى الشريف

بسم الله الرحمن الرحيم
وأَحسنُ منكَ لم ترَ قطُّ عيني           وَأجْمَلُ مِنْكَ لَمْ تَلِدِ النّسَاءُ
                         خلقتَ مبرءاً منْ كلّ عيبٍ                كأنكَ قدْ خلقتَ كما تشاءُ                        
كل عام والامه الاسلاميه والعربيه ومصر بخير بمناسبه مولد خير الانام صلى الله عليه وسلم ملء السموات وملء الارض وملء ما بينهما                       
                     

البنك التجارى الدولى

بسم الله الرحمن الرحيم
لتجارى الدولى/ شارت الساعه
* حقق التجارى الدولى المستهدف الكلاسيكى عند 72 جنيه لنمط الرأس والكتفين الكبير الذى ظهر بعد ترند صاعد طويل الاجل ، وقد اكدنا مستهدفه بظهور رأس وكتفين صغير مكمل للاتجاه
* اليوتيا نعتقد بصوره كبيره ايضا ان تصحيح الموجه الرابعه minute انتهى عند 72 على شكل تصحيح حاد triple zigzag واعتقد ان السونجات المكونه للموجه دى كانت متساويه بشكل كبير
* الدايفرجنس الايجابى الموجود على الماكد تأكد باختراق متوسط 20 وهو ما يرجح الصعود فى المدى القصير لاستهداف منطقه 78.5-79.5

DJI20

IN THE NAME OF ALLAH TTE MOST GERCIOUS , THE MOST MERCIFUL
DJI20 ON THE DAILY PRICE CHART. FORMED A CONTINOUIUS HEAD AND SHOULDERS COMPLEX BOTTOMS WITHIN AN ASCENDING CHANNEL , THE PATTERN IS VAILD WEN PRICE CLOSES ABOVE 9820 , TO TARGET THE UPPER LINE OF THE CHANNEL NEARLY 11000 LEVEL , BUT THE EXTENDED THROWBACK MAY HURT POSTBREAKOUT PERFORMANCE
THE POSITIVE REVERSAL LIKLEY THAT PRICES ONGOING TO RISE  AGAIN

حديد عز

بسم الله الرحمن الرحيم

• حديد عز على الشارت اليومى وبعد الارتداد من مستوى 16 جنيه اقوى كون السهم نمط ايجابى وهو القاع الثلاثى ، اكتمل بالاغلاق اعلى مستوى 18.55 لمستهدف قد يصل الى 21 جنيه
• الدايفرجنس الايجابى الموجود على مؤشر RSI اكده السعر باكتمال نمط القاع الثلاثى وهو ما يرجح استمرار الصعود فى المدى القصير
• بالرغم من ان شمعه الاختراق جاءت مطابقه لكل الاوصاف الا ان الفوليوم الخاص بها فى تقديرى جداء ضعف متوسط تنفيذات الشهر السابق وهو ما يرجح عندى حدوث ثروباك على مستويات 18.5 جنيه

INTEL ON WEEKLY RANGE

IN THE NAME OF ALLAH THE MOST CRECIOUS, THE MOST MERCIFUL
INTEL SHARES ON WEEKLY RANGE, ,  A CONTINUOUS HEAD AND SHOULDERS COMPLEX BOTTOMS APPEARS AFTER LONG UPWORD TREND ,  WEN PRICE CLOSES ABOVE 38.5$ IT CONFIRMS THE HEAD AND SHOULDERS BOTTOM AS  A VALIAD ONE  , (THIS TYPE CALLED NOTHING TO REVERSE , NOTICE:- HOW THE LEFT ARMPIT OVERSHOOT ALL TIME PEAK) AFTER CONFIRMATION PRICES HEADS UP  AND HAVE POSSIBILITY TO TARGET 52$
MOST LIKELY PRICES WILL RECEDS AS THE STOCK IS IN MEGAOVERBOUGHT AREA , AND THER IS A NEVGATIVE DIVERGENCE EXISTS

EGX30

بسم الله الرحمن الرحيم

• مؤشر البورصه المصريه على الشارت اليومى وما زال يسير فى قناه صاعده قصيره المدى ربما يستهدف حدها العلوى عند مستويات 15000 نقطه اذا ساعدته الامور
• هناك دايفرجنس خفى ايجابى على مؤشر RSI يرجح استمرار الصعود فىا لمدى القصير مع الانتباه فى حاله عدم تجاوز السعر لقمه 14425فربما يكون هناك رأس وكتفين محتمل
• اكدنا سابقا على اهميه مستوى 13700 وما زلنا نؤكد على اهميته ، وطالما ان المؤشر اعلى هذا المستوى فهو فى امان كبير

BRENT OIL

IN THE NAME OF ALLAH THE MOST GRECIUOS, THE MOST MERCIFUL
BRENT OIL ON DAILY RANGE , SINCE EARLIER JUNE PRICES LIFTED OFF IN AN ASCENDING PRICE CHANNEL , APARTIAL DECLINE UNFOLDS HERE(PRICES LIKELY TO RISE) AS 4TH WAVE ON MICRO DGREE OF THE 3RD SUBMINUETTE IN ELLIOTT WAVE COUNT , SO I TENT TO THINK THAT THERE IS ROOM FOR SOME FOR THE RALLY,  PROBABLY PRICES HEADING UP 68$

سهم التجارى الدولى

بسم الله الرحمن الرحيم

• التجارى الدولى شارت الساعه  والهبوط من قمه 88.8 جنيه الى 72.85 هى موجه تربيل زجزاج  فى اعتقادى انها انتهت عند هذا المستوى وربما الدايفرجنس الخفى على مؤشر RSI يؤكد هذا  الاعتقاد 
• اما فى حاله كسر 72.85 فان السهم يكون فى الموجه الثالثه الهابطه وتنتهى هذه الموجه الاجماليه عند حدود 71.5 تقريبا

تقارير عن اداء الاقتصاد الامريكى ونمو الاقتصاد العالمى

بسم الله الرحمن الرحيم
من خلال قرأتى لتقرير عن جولد مان ساكس على موقع بلومبرج وهو بيتكلم عن توقعاته للاقتصاد الامريكى عام 2018 والحقيقه انه تقرير متفائل جدا ، وبيتوقع التقرير اعتمادا على تنبؤاته لمؤشرات الاقتصاد الكلى زى معدل النمو انه يوصل الى 2.5% وتنخفض البطاله من مستوياتها الحاليه 4.1% الى 3.7% وارتفاع التضخم الى 1.8% ، اعتقد ان اى مستثمر لو قرء هذا التقرير ممكن تلاقيه راح ينام على ابواب الوول ستريت منتظرها على احر من الجمر عشان تفتح 🤣
ومن خلال قراتى لاحد المقالات على موقع الياهو فينسس خاصه بارتفاع العائد على السندات الصينيه يوم الخميس الماضى الى 4% ومدى الارتباط الايجابى بين السندات الصينيه والامريكيه والمتوقع لها الارتفاع ايضا ، والحقيقه احنا فى اخر تحليل للدولار اشرنا الى عنصر مهم وهو العائد على السندات الامريكيه لاجل عشر سنوات وتوقعنا له الارتفاع وحددنا مستهدف له عند 3% ، العائد حاليا يقترب من 2.4% ، لكن التقرير بيحذر نسبيا من نشاط سوق السندات الصينى ومدى تخوف للمستثمرين من النظام المالى الهش فى الصين وبرغم تحقيق الصين لمعدلات نمو مستهدفه عند 6.5% الى ان التحذيرات اللى قالها رئيس البنك المركزى الصينى من فتره قريبه عن ارتفاع الديون للشركات والافراد وتقييم الاصول المبالغ فيه قد يدفع الاقتصاد الصينى الى انهيار مفاجىء يعرف بلحظه مينسكى، ومع ارتفاع نشاط سوق السندات قد يضعف شهيه المستثمرين فى الاقبال على اسواق الاسهم ، ايضا مرفق  فيديو يوضح معنى الركود المزدوج اللى ممكن يكون الاقتصاد الامريكى فى مرحله ما منه DOUBLE DIP RECESSION وربما ان الاقتصاد الامريكى يكون فى مرحله  اسمها التعافى السريع QUICK RECORVERY قبل الذهاب مره اخرى الى الركود وهنلاقى من سمات المرحله دى حاجتين حصلوا فى الاقتصاد الامريكى وهما التحفيز النقدىSTIMULUS SPENDING المعتمد على تحفيز الانفاق الاستهلاكى والحاجه التانيه الاعتماد على معدلات فائده منخفضه LOW INTEREST RATES والفيديو بيوضح ان ازاى الاعتماد على الحاجتين دول ممكن انهم يؤدوا الى حدوث ركود اخر
الحقيقه انا اجتهدت فى انى اربط كل الكلام ده بتوقعات نمو الاقتصاد العالمى من موقع متخصص فى كده ECRI وفى اخر تقرير له بتاريخ 13/11/2017 مرفق صوره منه كان اجمالى الكلام فيه ايجابى اللهم الا  الخوف من حدوث تباطؤ فقط فى الاقتصاد الامريكى وليس ركود
الحقيقه ان اى مستثمر لما يقرء كم التقارير الشبه متناقضه دى يبقى فى حيره من امره يا ترى يجازف باامواله ويستثمر ولا يرجع خطوه للخلف وينتظر ماذا ستسفر عنه الاحداث
شخصيا لما برجع بالذاكره لمنتصف 2010 بقول الحمدلله الذى عافانا مما ابتلى بيه غيرنا ، وبقول انه من افضل القرارات فى حياتى انى خرجت من البورصه المصريه وابتعدت تماما عن المتاجره فى الاسواق الماليه 
مرفق لينك تقرير جولدمان ساكس على بلومبرج والياهو فيننس
https://www.bloomberg.com/…/goldman-sachs-sees-four-2018-fe…
https://www.marketwatch.com/…/this-chart-suggests-us-treasu…

ورحمه ربك وسعت كل شىء

بسم الله الرحمن الرحيم
سبحان الله من رحمه ربنا بعياده سواء العاصى منهم او الطائع انه بيقبل توبتهم مهما كان عظيم ذنبهم ، وسبحان الله من رحمته بينا كمسلمين جعل لينا مصادر للحسنات تعتبر ببلاش بس كتير مننا غافل عنها ....
هل فكرت حضرتك مثلا وانت داخل الفيس بوك بدل ما تشتم وتجادل انك تجعل نيتك افاده الناس بما تكتب ! تخيل انت ممكن تاخد كام حسنه عن كل حرف بتكتبه بهذه النيه 
هل جربت انك تجعل نيتك وانت نازل لشغلك انه فى سبيل الله ولافاده دينك ومجتمعك وطاعه لله ! متخيل استحضار النيه فى حاجه زى دى هتخلي انتاجيتك فى الشغل عامله ازاى او لو بتاخد رشوه هيكون ايه موقفك !
فكرت حضرتك تتاجر مع ربنا بالنيه ! وهى التجاره الرابحه باذن الله
يعنى لو سعادتك من الناس اللى بتصلى النوافل لو افترضنا بتصلى السنه بعد الضهر او الشفع والوتر بعد صلاه العشاء وصليت النوافل دى باكتر من نيه زى انها تكون بنيه النافله و بنيه انها سنه عن الرسول صلى الله عليه وسلم وانها بنيه جبر صلاه الفريضه اذا حصل سهو فيها او ما كنتش مركز فيها كلها ، او انها لوجه الله تعالى وتقدر تضيف نوايا زى مانت عايز تخيل كم الحسنات اللى ممكن تاخده 
فكرت مثلا بدل ما تقول استغفر الله العظيم عند الغضب او لا حول ولا قوه الا بالله - ده اذا كنا بنقولها - يعنى وقت الغضب ان الذكر ده يكون فى لسانك معظم الوقت
تخيل كلمتان زى سبحان الله وبحمده سبحان الله الظيم ممكن يتقلوا ميزانك فى الاخره ويحولوا وجهتك من النار الى الجنه
جربت ان يكون ليك ورد قرأنى كل يوم ولو حتى 10 اياات وتقرأهم باكتر من نيه عشان ما يكونش القرأن حجه عليك بدل ما يكون شفيع ليك
جربت مثلا انك تقول بسم الله الرحمن الرحيم فى اى حاجه تعملها !
تخيل ان اى عمل بدون ذكر الله فهو ابتر يعنى قد يعطيك الله فضل العمل فى الدنيا ولكنه يحرمك من فضله فى الاخره ، والاقوال فى ثواب فضل البسمله كثيره اقلها الوقايه من الشيطان الرجيم والبركه فى العمل نفسه
تخيل ان ابتسامتك هى سنه عن الرسول صلى الله عليه وسلم !
مش عايز طبعا اتكلم عن زكاه اموال او صلاه او صيام او حج فالعبادات التوقيفيه امر مطالب بيه المسلم ابتدءا ، لكن انا بتكلم عن مصادر للحسنات ببلاش وسهله جدا وبدون عناء ، وكل اللى قلتله هو تجاره مع الله بالنيه فقط ، واكيد فيه ابواب كتير تانيه ممكن تاخد منها حسنات بسهوله 
ربنا خلقنا مش عشان يعذبنا ابدا فهو ارحم بعباده من الوالده بولدها ورحمته سبقت غضبه وقد اقسم على نفسه بالرحمه " كتب على نفسه الرحمه" فهو رحمان الدنيا ورحيم الاخره
اللهم ان رحمتك وسعت كل شىء ونحن شىء ، فارحمنا يا رب العالمين

DJI, HOURLY CHART

IN THE NAME OF ALLAH THE MOST GRACIOUS, THE MOST MERCIFUL
DJI ON HOURLY PRICE CHART, AFTER DJI MADE NEW ALL TIME PEAK, CORRECTION  TAKING SHAPE ON THE PRICE CHART, I DO THINK WITH ELLIOTT WAVES COUNT, WE HAVE DOWN , UP, DOWN SEQUENCE , I BELIEVE THIS IS A ZIGZAG 5-3-5 , DJI BOTTOMED AT 23242 AND FINSHED THE FRIST LEG OF ZIGZAG , THEN BOUNCED UP  TO 23490.PROBABLY (B) WAVE FINSHED HERE OR MAYBE PRICES FLUCTUATE BTWEEN 23242-23490 TO FINSHED WAVE (B) AS A REGULAR FLAT ,  EVENTUALY  PRICES SHOULD DECLINE AND BREAKDOWN 23242 LEVEL AS (C) WAVE, WICH IS COMPLETE NEARLY AT 23000 LEVEL (SECOND LEG OF ZIGZAG), ZIGZAG WAVE WOULD LOOK  AB=CD BUY PATTERN IN HARMONIC TRADING, THAT‘S LIKLY TO POOST TARGET STATED ABOVE

EGX30

بسم الله الرحمن الرحيم

• مؤشر البورصه المصريه  على الفريم اليومى والاسبوعى ، وعلى الفريم اليومى هناك نمط سلبى وهو 2B SELL اعطى اشاره خروج للمضارب بالاغلاق تحت 14270، وشخصيا لا اثق كثيرا فى ان اسميه قمه مزدوجه نظرا لان الوقت بين القمتين قليل جدا ربما لا يتجاوز 10 ايام ، واذا اعتبرناه قمه مزدوجه فان الانماط الانعكاسيه المبنيه على ظاهره NONFAILURE SWING تعتبر انماط قويه الا اذا اعتبرنا عنصر الوقت هنا بين القمتين يضعف النمط ، وبشكل عام فانه لا يوجد فروق كبيره بين نمط 2B SELL والقمه المزدوجه فكلاهما انماط انعكاسيه تتشابه فى الوظيفه وهى القيام بعكس الترند الصاعد وربما الاختلاف فقط فى طرق المتاجره بين النمطتين والمستهدفات ، فمستهدف نمط 2B SELL قد يصل الى بدايه السونج عند 13400 ، اما مستهدف القمه المزدوجه الغير متماثل فقد يصل الى 13500
• استخدمنا مؤشر هيرمس اخر سعر لتاكيد الانعكاس حسب نظريه داو وان كانت علامات الضعف الظاهره على المؤشر قد لا تحتاج الى تاكيد كثير ، فلدينا على مؤشرات العزم فيلور سونج سلبى على مؤشر RSI وايضا دايفرجنس سلبى على الماكد وقد اكد السعر الدايفرجنس السلبى باكتمال نمط القمه المزدوجه (الدايفرجنس لابد ان يؤكده السعر عكس الفيلور سونج الذى هو ظاهره قائمه بذاته)
• على الشارت الاسبوعى اصطدم المؤشر بمتوسط 50 اسبوع وبدء التراجع من قمته التاريخيه عند 14425 وقد كون المؤشر اكثر من نموذج شموع سلبى ، ابرزها الثلاث شمعات الصاعده الاخيره وهو نموذج الكتله المتقدمه الهابطه وتاكد هذا النموذج بشمعه الماربوزو السلبيه ، ولمواصله الاداء الصاعد للمؤشر فهناك دايفرجنس خفى ايجابى موجود على  RSI للشارت الاسبوعى  يتطلب من المؤشر عدم كسر مستوى 13000 نقطه وتحقيق قاع اقل من القاع الحالى على RSI وان كان هذا لا ينفى وجود ايضا دايفرجنس كلاسيكى سلبى وان كان اداء المؤشر منذ تحقيق قمه 13550 عودنا على تحقيق قمم تصاعديه  فى ظل وجود هذا الانحراف السلبى بين السعر ومؤشرات العزم وهى علامه من علامات الضعف فى الصعود وكما قلنا سابقا كلما طال الوقت للدايفرجنس كلما كانت رده الفعل عنيفه
• كسر منطقه 13700-13800 يرجح الوصول الى المستهدفات المذكوره
• لاحظ ان هناك فرق فى الشموع المتكونه على الشارت الاسبوعى بين موقع INVESTING واى مصدر بيانات اخرى من المتعارف عليه نتيجه ان الموقع يأخذ فى الحسبان يوم الاحد كبدايه للتداول عكس الميتاستوك الذى يبدء اسبوع التداول من يوم الاثنين ، ولا تعارض هنا كبير فنفس نموذج الشموع الكتله المتقدمه الهابطه موجود ، وربما الاختلاف فى شكل اخر شمعتين ، فحسب الموقع نموذج الشموع الاخير هو الابتلاع الهابط او يمكن اعتباره  OUTSIDE REVERSAL لترجيح الانعكاس ومواصله الاداء السلبى خلال هذا الاسبوع ، اى ان علامات الانعكاس واضحه بشكل او بأخر ويبقى السعر نفسه ليؤكدها او ينفيها خلال الايام القادمه

الانماط الانعكاسيه عندما تأتى فى عكس اتجاهها الاصلى (الجزء الثانى)

بسم الله الرحمن الرحيم

فى اطار الحديث عن الانماط الانعكاسيه التى تاتى فى عكس اتجاهها- الجزء الثانى - وكنا قد تحدثنا عنها فى الجزء الاول بتاريخ 4/12/2016 وكانت معظم الامثله عن النوع الثانى من هذه الانماط وهو ان ياتى تصحيح قصير كجزء من الترند الاساسى يؤدى الى تكوين هذه الانماط ، اما فى هذا الجزء فقد اضفنا جزءا اخر اطلقنا عليه اسم NOTHING TO REVERSE ، ونذكر بان القاعده المستقره فى الاتجاه الحديث للتحليل الفنى ان هذه الانماط بدلا من ان تقوم بعكس الترند القائم وهى وظيفتها الاساسيه ، تتغير وظيفتها الى استمرار الترند عندما تاتى هذه الانماط فى عكس اتجاهها الاصلى سواء كان هذا الترند صاعدا ام هابطا وبالتالى فإن انماط مثل الرأس والكتفين او القمه المزدوجه - على سبيل المثال- اصبحت لا تاتى فقط بعد الاتجاه الصاعد لتعكس هذا الاتجاه الى هابط ، وانما قد تاتى فى اوقات اخرى فى الاتجاه الهابط لتعمل على استمراره ، وكذلك الصوره المعكوسه من هذه الانماط ، ايضا قد تاتى هذه الانماط بعد اتجاه عرضى وفى هذه الحاله نعتبر ان الاتجاه العرضى كاستراحه للسهم ، ويعمل النمط الانعكاسى فى هذه الحاله اما على انعكاس الترند قبل الفتره العرضيه او استمراره (يعنى ببساطه وكأن الاتجاه العرضى مش موجود)

• وهنا قمت بتقسيم هذه الانماط الى مجموعتين :-
• المجموعه الاولى : التى تندرج تحت فئه NOTHING TO REVERSE اى ان هذه الانماط تاتى مباشره كما يتضح من مجموعه الصور المجمعه (GROUP1) بدون اى تصحيح ولو بسيط للترند الصاعد يؤدى اليها وانما فى احيان كثيره فد ياتى النمط فى نهايه الترند الصاعد مباشره وبالتالى لا شىء هنا ليقوم النمط بعكسه ، وفى بعض الاحيان الاخرى قد ياتى النمط متجاوزا حتى لقمه الترند الاساسى الصاعد(OVERSHOT PEAK)  كما فى شارت التجارى الدولى عندما قمنا بقلب الشارت ، وفى الحاله الاصليه للشارت نرى نمط رأس وكتفين مكمل للاتجاه دون ان يقوم النمط بالعمل على عكس اى اتجاه قبله ونفس النمط تكرر فى الصوره الثالثه ، وفى الصوره الرابعه كان هناك نمط قمه مزدوجه جاء فى سياق ترند هابط مباشره كجزء مكمل للاتجاه 
• المجموعه الثانيه : (GROUP2) وهى مجموعه الانماط التى تأتى بعد تصحيح قصير زمنيا وسعريا (عاده تصحيح قصير الاجل) ( SECONDARY CORRECTION OF THE PRIMARY TREND) للترند الاساسى سواء كان هذا الترد صاعدا او هابطا ، و تعمل هذه الانماط كمناطق لاعاده التجميع واعاده استمرار الترند الصاعد ، وقد تشبه انماط المجموعه الثانيه الى حد ما تصحيح ABC فى موجات اليوت او نموذج AB=CD فى الهارمونيك ، وهنا يجب ملاحظه ان يكون التصحيح قصير الى حد ما لاكثر من سبب اولهما : انه كلما كان تصحيح الترند صغيرا كلما كان الترند محتفظا بزخمه وقادرا على مواصله اتجاهه الذى بدئه  وثانيا : اذا طالت فتره الترند زمنيا او سعريا فهنا النمط يتحول الى نمط انعكاسى يقوم بعكس الترند الثانوى الذى تكون بداخل الترند الاساسى
• نذكر ان الانماط التى تعمل على انعكاس الترند تعتبر نسبه فشلها اقل من الانماط الاستمراريه تقريبا 4% من الوقت فى حين ان الانماط الاستمراريه تبلغ نسبه فشلها  تقريبا 7% من الوقت ، وبرغم ذلك فان سيكلوجيه الافراد هى من تصنع الانماط بشكل عام وهى من  تعمل على افشال هذه الانماط او نجاحها

التجارى الدولى

بسم الله الرحمن الرحيم

• ما زال التجارى الدولى يواصل ادائه السىء منذ اواخر شهر يوليو الماضى بعد الاعلان عن اسهم المنحه وبعد اكتمال نمط الرأس والكتفين  الكبير ، كان البولباك على خط العنق المكسور على شكل نمط سلب اخر اصغر حجما وهو الرأس والكتفين المكمل للاتجاه الهابط والمكتمل بالاغلاق تحت مستوى 75.80 لمستهدف قد يصل الى 72.5
• دعم السهم الحالى عند 74 جنيه واذا لم يوقفه هذا الدعم فالسهم غالبا سيحقق مستهدف النمط الصغير عند72- 72.5 وهو تقريبا مستهدف النمط الكبير ،وقد يكون ظهور نمط سلبى فى اخر ترند هابط هو دلاله واضحه على استمرار الترند الهابط وقد لا يكتفى السعر بالوصول الى الى مناطق 72 جنيه فى ظل استمرار الاداء السلبى للبورصات الخارجيه
• هناك احتمال لتكوين دايفرجنس ايجابى بشرط الا يقوم مؤشر RSI بكسر قاعه الاخير عند مستويات 24

كيف يستفيد قطاع البنوك المصرى من ارتفاع اسعار الفائده

بسم الله الرحمن الرحيم
بمناسبه يا جماعه ازاى البنوك بتستفيد من رفع الفائده ربما ان يكون البعض عنده لبث شويه فى فهم الموضوع ده  ، نحاول ان شاء الله نبسطها للناس
حضرتك عارف ان استثمار البنوك فى اذون اوسندات الخزانه بيمثل حوالى 50% من اصول البنوك وهو استثمار امن طبعا وفى ظل ارتفاع الفائده اللى وصلت حوالى 19% على اذون وسندات الخزانه بعد خصم الضريبه ، تعتبر البنوك هى المستفيده من رفع الفائده واكبر ممول للموضوع ده ، وفى ظل اصدار شهادت العائد السنه الماضيه بقيمه 20% هيبقى الفرق اللى بتتحمله البنوك قليل حوالى 1% وده بالنسبه للبنوك اللى اصدرت هذه الشهادات وكلها تقريبا بنوك حكوميه يعنى تكلفه قليله ولو حتى الغوا اصدار هذه الشهادات حاليا فهناك عامان البنوك ملتزمه بيهم تجاه اصحاب هذه الشهادات(غالبا البنوك الخاصه ما زالت تعمل على الشهادات ذات العائد 16%)
طب السؤال اللى بيتسئل ماهو رفع الفائده هيكلف البنوك فلوس زياده !
الاجابه على السؤال ده لازم تعرف الاول تكوين محافظ البنك ، وتعرف حاجه مهمه وهى انه مع ارتفاع اسعار الفائده بيحصل اعاده تسعير للاصول نفسها واعاده تسعير للقروض واغلبها بتكون قروض شركات حوالى 80% منها وطبعا مع اضافه نسب التحوط زى ما اتكملت عنها قبل كده بتكون العمليه مربوحه على رأى اخوانا فى الشمال الافريقى بالنسبه للاقراض ، اما بالنسبه لجانب تكلفه الاموال اللى بتدفعها البنوك: لازم نعرف تكوين محافظ الودائع لها عشان نعرف الموضوع ماشى ازاى ، محفظه الودائع فى البنوك خصوصا ا البنوك الخاصه بتكون فيها الحسابات قصيره الاجل (اقل من سنه) زى حسابات الادخار والودائع قصيره الاجل حوالى 50% من ودائع البنك ودى حسابات تكلفتها قليله على البنوك ، اما الودائع طويله الاجل واللى بيدفع عليها فوائد اعلى بتمثل حوالى 20% من محفظه الودائع وفى البنوك الحكوميه بتوصل 50% يعنى من الاخر زى ما احنا شايفين ان قطاع البنوك بيستفيد من ارتفاع الفائده مش زى مابيتقال ويشاع عن ضرر ارتفاع الفائده على البنوك ، عشان كده ترجيحى ان البنك المركزى ممكن يبقى على اسعار الفائده زى ماهو خلال الفتره الحاليه وابتداء من العام القادم يبتدى يخفضها بناء على ضغط من البنوك فى رأيى ، او اذا خفضها مش هيكون تخفيض كبير ربما لا يتجاوز 50 نقطه اساس ، لان برضوا مش من مصلحه البنك المركزى انه يفقد ناس كتير من الاجانب اللى بيستثمروا فى ادوات الدين خصوصا اللى اعرفه ان اخر شهرين فيه انخفاض فى شهيه الاجانب للاقبال على ادوات الدين المصريه
نخلى بالنا ان لو سعر الفائده انخفض البنوك الخاصه هتتأثر اكتر بالموضوع ده باعتنبار انه هيكون فيه معركه على عدم فقد سيوله كتير متمثله فى حسابات الادخار او الودائع قصيره الاجل ، والناس زى ما احنا شايفين اى زياده ولو حتى 0.5% هيفرق معاهم بين بنك واخر

FACEBOOK TECHINCAL ANALYSIS

IN THE NAME OF ALLAH, THE MOST GRACIOUS , THE MOST MERCIFUL

FACEBOOK SHARES FORMED A HEAD AND SHOULDERS BOTTOM IN UP TREND, AS ACONSILDITION PATTERN(THIS TYPE OCCURS17%) WEN PRICES CLOSES A BOVE NICKLINE AT 177.5$ AN UPWORD BREAKS OUT  CONFIRM THE PATTERN AS A  VALAID ONE  , BUT PRICES QUICKLY  THROWS BACK TO 176.7$ , I DO THINK ITS A GOOD LEVEL TO BUY BACK SHARES  TO TARGET 191$ 

U CAN PLACE A STOP ORDER EITHER A PENNY BELOW 174-175 RANGE OR A PENNY BELOW THE LOWEST SHOULDERS AT 165$ 

NOTE: SOME TIMES PRICES CAN‘T CLOSES ABOVE STEEP UP SLPONIG NICKLINE , SO WE USE A HIGHEST HIGH IN THE PATTERN AS A BREAKOUT PRICE , OTHERWISE U CAN GET A BUY SIGNAL SOONER

التوترات الجيوسياسيه فى المنطقه العربيه حاليا

بسم الله الرحمن الرحيم
كنت قرأت مقاله لعبد البارى عطوان ، والحقيقه انا مش من الناس المتابعين له وقرأتى له غالبا بتكون بالصدفه ، لكن فى مقالته الاخيره واتشيرت بشكل كبير انه بيقول  من خلالها  فيه حرب شرق اوسطيه هتحصل وينجر لها قطر وتركيا وايران عن طريق ضرب حزب الله فى لبنان وسوريا واحتمال تنجر للحرب دى روسيا كمان وتبقى حرب عالميه  تالته ، المقاله تبدو مفزعه فى النتائج اللى وصلت اليها ، بس فيه بعض المتناقضات من خلال السياق العام الحاصل بمعنى ان تركيا هتعمل مناورات بحريه مع المارينز الامريكى وقوات البحريه الانجليزيه منتصف هذا الشهر وتركيا عضو مهم فى حلف الناتو وبالتالى وضعها ضد حلف الاعتدال  - زى ما بيسموه -  بقياده امريكا شىء صعب وعلى الجانب الاخر تركيا حليفه لقطر ولها قوات وصلت لاكتر من 30000 الف جندى هناك ، وعلاقتها قويه بايران  وبالتالى من المستبعد انها تشارك مع امريكا لتوجيه ضربات ضد حزب الله او قطر 
صحيح ان فيه شىء ما بيجرى اعداده للمنطقه  وكانت مقدمته الانقضاض على الربيع العربى ، وان صحيح امريكا بقياده الجمهوريين دائما وابدا تسعى لاثاره الحروب والقلاقل فى العالم لانهم حزب صقور ودايما عندهم ايمان بان الدم هو الحل للمشكلات السياسيه وما ننساش البعد الاقتصادى للحروب وتأثيرها على لاقتصاد الامريكى ، اللى بيوصل لمرحله الحفز الكامل اثناء الحروب وارجعوا للحرب العالميه التانيه ، كمان الاوضاع اللى بيعشها الاقتصاد الامريكى حاليا (الارتداده من بعد الازمه العالميه هى مرحله بيسموها recovery فى اطار ما يعرف بالركود المزدوج double dip recession وهنبقى نتكلم بمزيد من التفاصيل اكتر عن الموضوع ده فى مشاركه مستقله لان فيه سمات كتيره حاليا بترجح ان يكون الاقتصاد الامريكى فعلا فى مرحله التعافى اللى بيعقبها ركود اخر ، لكن تصورى الشخصى ان عندى يقين لا يتزعزع ان امريكا لا يمكن تضحى بالثالوث المقدس لها وهو اسرائيل والشيعه والاستبداد فى المنطقه العربيه ، وبالتالى صعب اوى يضحوا بالشيعه خصوصا ان الترتيبات القادمه هتقوم عليهم وهما بالظبط زى الشوكه فى ضهر السنه ، واعتقد ان الموضوع ممكن لا يتعدى قرصه ودن حاليا ، والتطورات هى اللى ممكن تغير الوضوع من قرصه الودن لضربه خاطفه سريعه، الحقيقه ان الخيوط متشابكه جدا ويبدوا ان كل التحليلات تصب فى اطار الاجتهاد ، ولكن خلينا نتابع اثر الموضوع ده على الاسواق الماليه خصوصا وان حاليا فيه نوع من التجاهل من الاسواق الماليه لما يدور فى الكواليس بس خلينا منتبهين ومحضرين نفسنا كويس ، لو لا قدر الله حصل حاجه فعلا ، ونتابع كده ان كان المؤشر المصرى قادر على اختراق قمه 14400 ولا لاء ، ترجيحى الشخصى انه فيه قمه جديده عند 14600 زى ما قلت قبل كده وربما تمتد الى مستويات 15000 لكن المهم حاليا هو الاستقرار فى المنطقه وخفض التوترات الجيوسياسه حاليا خصوصا بعد اللى حصل فى السعوديه 

CRUDE OIL

بسم الله الرحمن الرحيم

• النفط الخام على الشارت الاسبوعى ، وربما ان معظم العوامل ترجح ان يواصل النفط ارتفاعه ، فهناك اتفاق شبه مكتمل على تمديد فتره خفض الانتاج والالتزام بها حتى منتصف 2018 تقريبا 
• فنيا لدينا نمط سلبى رأس وكتفين غير مكتمل عمل كمنطقه تجميع وتماسك للنفط وهو فى نفس الوقت يعتبر الكتف الايمن المركب الخارجى لنمط معكوس رأس وكتفين مركب ، وانتهت فتره اعاده التجميع بدخول النفط فى ترند صاعد قصير الاجل ، واخترق النفط قناته الصاعده لاستهداف مستويات 61-62 دولار مبدئيا وهو مستهدف قصير الاجل ربما يتم الوصول الىه قبل نهايه العام

تأثير العائد على السندات الامريكيه 10 سنين فى اداء الدولار

بسم الله الرحمن الرحيم

• ربما فى كثير من الاحيان كنا نندهش من ان الذهب والدولار يسيران فى نفس الاتجاه بالرغم من الارتباط  العكسى بينهما، وكان من العوامل المجهوله بالنسبه للبعض ان هناك مؤثر اخر له تأثير مباشر على الدولار وهو العائد على السندات الامريكيه لعشره سنين ، وفى تحليل سابق للعائد على السندات الامريكيه 10 سنين بتاريخ 16/11/2016  توقعنا ان يصل العائد ما بين 2.4% -2.8% وينعكس الاتجاه من هذه المنطقه طبقا لنموذج THE5-0 الشرائى وبالفعل فقد وصل العائد  الى 2.6% وانعكس من هذا المستوى  وبدء فى تكوين الجزء الاخير من هذا النمط عند مستويات 2% تقريبا
• تكمن اهميه العائد على السندات الامريكيه لعشرة سنين بانها تعتبر مؤشر سابق على رفع مستوى الفائده وتربطها بالدولار علاقه ايجابيه بنسبه لا تقل عن 95% كما هو واضح من الشارت
• لاحظ ان اليورو والذهب حاليا  فى حاله من الضعف ومن المرجح ايضا ان يلقى الدولار دعما اضافيا خلال الشهر المقبل من رفع سعر الفائده بالرغم من وجود رغبه رئاسيه فى الحفاظ على معدلات فائده منخفضه 
• نعتقد حسب وجهه نظرنا  ومن المعطيات السابقه ان العائد على السندات الامريكيه سيرتفع مره اخرى مستهدفا على الاقل  قمته التى تراجع منها عند مستويات 2.6% ومن بعدها 3% (قمه القناه الهابطه عند 3.04% بتاريخ 30/12/2013) وبالتالى ارتفاع الدولار خصوصا وان الدولار كون نمط ايجابى  فى  المدى القصير وهو معكوس الرأس والكتفين والذى يستهدف  مستويات 97 نقطه 

USD vs CAD

بسم الله الرحمن الرحيم

• زوج الدولار / الكندى على فريم 4 ساعات  ونموذج BIG M اكتمل النموذج بالاغلاق تحت مستوى 1.2810 لمستهدف قد تحقق عند 1.2803
• الارتداد الصعودى الحالى نتيجه طبيعيه لتحقيق مستهدف النموذج  والدايفرجنس الخفى على مؤشر RSI
• فى بعض الاحيان القليله قد تمتد الاسعار هبوطا الى اكثر من هدفها المحسوب فقاعده الهدف فى نماذج BIG M ليست بالقاعده المعروفه وانما هى ارشاد اكثر منه قاعده ، وفى بعض الاحيان يتم احتساب الهدف بين اعلى قمه والقاع بين القمتين فى نموذج الدبل توب ويقسم على 2 ثم يتم طرحه من القاع بين القمتين ، لذلك فافضل النقاط لانهاء الصفقه للشورت هى دائما ما تكون اعلى الهدف المحسوب ، وفى حال تجاوز  الاسعار الهدف المحسوب نبحث عن اقرب دعم قوى قد يوقف تقدم الاسعار
• الخروج المعتاد للمتاجره اللونج بالاغلاق تحت مستوى 1.2810 ولمضارب السونج بالاغلاق تحت الترند الصاعد عند مستويات 1.2884 ونفس نقاط الخروج للونج  هى للبيع شورت مع اضافه ان البيع شورت غالبا يتم على القمه الثانيه من نماذج القمه المزدوجه سواء كانت نماذج قائمه بذاتها او بداخل نماذج BIG M

APPLE‘S TECHNICAL ANALYSIS

IN THE NAME OF ALLAH, THE MOST GRACIOUS , THE MOST MERCIFUL

  AS I MENTIONED BEFORE ON 28/9/2017 APPLE SHARES HAS FORMED A HARMONIC PATTERN  (THE CRAB SELL PATTERN COMPLETED AT 165 $ THEN APPLE FELL AFTER IT TO A CHIEVE THE FIRST GOAL OF THE PATTERN AT 156$ AND 150$ IN A ROW

 2DAY ON THE DAILY RANGE HE BACK AGAIN 2 FORM THE SAME PATTERN, AND IT WILL COMPLETE IN RANGE 174-175, TAKE CARE OF SOME SIGNS EXISTING, SUCH AS AN EXHUSTION GAP AND VOLUME THAT USALLY ACCOMPAIES IT, SO THE PATTERN MAYBE COMPLETE HERE OR  IMMEINENCE.

EVENTUALLY, CLOSE ABOVE 174-175 RANGE NEGATE THE PATTERN , ESPECIALLY IF PRICES KEEP AWAY

EGX30

بسم الله الرحمن الرحيم

• مؤشر EGX30 على اطارات زمنيه قصيره وطويله المدى ، لدينا على الاطار اليومى نمطين مكملين للاتجاه وهما من الانماط الانعكاسيه القويه ، (معكوس الرأس والكتفين المكمل للاتجاه) وهنا اختلفت وظيفه هذه الانماط طالما جاءت فى عكس اتجاها الاساسى ، من انماط تعمل على انعكاس الترند الهابط الى انماط تعمل كمناطق للتجميع وتكمله الاتجاه الصاعد
• ما زال النمط الاول مستهدفه قائم عند مستويات 15300 بالرغم من عوامل الضعف التى اصابته وابرزها الثروباك الممتد والذى كون فى الاخير رأس النمط الثانى وتقريبا لا قيمه جديده يضيفها النمط الثانى الا مناطق الدخول للمتاجره ، فالمستثمر المغامر كان يمكنه الدخول عند مناطق 12900 لمستهدف 15300 ويقوم بترحيل نقطه ايقاف خسارته الى اعلى مع صعود المؤشر ، اما المستثمر المتحفظ (قصير الاجل) فكان يمكنه الدخول بالاغلاق اعلى 14150 وجعل وقف خسارته بالاغلاق تحت مستوى 13400 ، فما زلنا نؤكد ونكرر ان البورصه تحتاج الى تاجر اكثر من محلل فنى او مالى واذا جمعنا بين الحسنيين  فهذا فضل كبير من رب العالمين
• من الملاحظات الجديره بالاهتمام على اداء المؤشر، الضعف الظاهر منذ قمه 13500(انتهاء الموجه الثالثه من الثالثه اليوتيا) فكلما ارتفع المؤشر لتحقيق قمه جدديده لا تزيد هذه القمه عن 400 نقطه اعلى القمه السابقه  فى نفس الوقت يتحقق قمه اقل على مؤشرات العزم ويتبع ذلك تصحيح قوى الى حد ما ، وهو ما يؤكد ان الصعود من قاع 11850 وحتى الان (الموجه الخامسه من الثالثه اليوتيا) هو صعود ضعيف لا تدعمه مؤشرات العزم (سرعه تغير الاسعار صعودا واتجاهها) ورغم ذلك عادى جدا ان يستمر الصعود بهذا الضعف ويمتد زمنيا لكن رد الفعل سيكون عنيف بشكل كبير وهو ما ينتظر الاسواق الماليه العالميه  خلال النصف الاول من  2018
• على الاطار الزمنى الشهرى نجد ان الصعود فى المدى الطويل حتى الان لا يؤكده ايضا المومنتم ويوجد دايفرجنس سلبى ممتد زمنيا  ، ثم كان الصعود القوى الحاصل من بدايه 2016 وحتى الان لم تدعمه ايضا مؤشرات العزم للخلاص من هذا الدايفرجنس بالرغم من ان هناك مستهدفات قويه قد تصل الى مستويات 17000 كلاسيكيا ،  الا اننا نتشكك حاليا فى الوصول الى هذه المستهدفات ما لم يتم حدوث تصحيح معتبر ، يتبعه زخم شرائى قوى  يكتسب به المؤشر عزم جديد واعتقد ان الممونتم القوى الظاهر على مؤشر الماكد عام 2006  قد يثبت بشكل كبير ان الترند من عام 2002-2006 هو الموجه الثالثه الرئيسيه اليوتيا 
• اخيرا احب ان اذكر بما قاله استاذنا الكبير مارتن برينج فى كتابه فى الفصل العاشر تحت عنوان MOMENTUM PRINCIPLES وفى حديثه عن الدايفرجنس ذكر القاعده العامه والمنسوخه فى الصوره السابقه بانه كلما زاد ت الانحرافات (الدايفرجنس) كلما كانت مؤشر على ضعف بنيه الاتجاه والعكس ، كما ان الفتره الزمنيه بين كل انحراف مهمه جدا فكلما زادت الفتره الزمنيه بين ذروه السعر وذروه الزخم كلما  زادت الاهميه لهذا الدايفرجنس ، وهو متحقق بنسبه كبيره فى حاله المؤشر ويمكن متابعتها بالاسهم على الشارت الشهرى ، وكما قلت سابقا واكررها ان وجود الدايفرجنس بمفرده لا يعنى الانعكاس الحتمى وانما هو مؤشر على احتماليه الانعكاس ، وان السعر نفسه لابد ان يؤكد الدايفرجنس ومن ثم انعكاس الترند  ، وذلك عكس الفيلور سونج والذى هو ظاهره قائمه بذاتها ليس لها علاقه بالسعر ، كماهو موجود داخل الدائره الحمراء على الاطار اليومى وقد اكتمل الفيلور سونج على مؤشر RSI  ، واعطى اشاره مسبقه على الهبوط قبل حدوث الهبوط فى جلسه اليوم ، اى ان الهبوط الذى حدث اليوم فنيا كان متوقعا وليس له علاقه باحداث السعوديه ، فالخبر هو من دعم هذا الهبوط ليس اكثر 

جيروم باول الاختيار الانسب لقياده الفيدرالى الامريكى

بسم الله الرحمن الرحيم
اعتقد ان من افضل القرارات اللى اخدها ترامب هو تعيين جيروم باول وكنت اتكلمت عنه قبل كده انه مرشح ثانى بنسبه 28% بعد كيفين وارش بنسبه 41% وهو من الصقور المتشدده فى رفع سعر الفائده وبمعدلات عاليه
لكن جيروم باول راجل وسطى ومن مدرسه يلين يؤمن برفع الفائده لكن بشكل تدريجى ما يضرش الاسواق الماليه ، وكمان من الناس اللى بتؤمن بالتنظيم لقاعده فولكر لمنع الرهانات التى تنطوى على مخاطر عاليه ، ومن القواعد اللى يجب حمايتها بعد ازمه 2008 حسب ما ذكرسابقا (ارتفاع السيوله -معايير رأس المال- اختبارت الضغط المصرفى ) يعنى الاختيار ده حسب وجهه نظرى الشخصيه مش هيسبب قلق للاسواق الماليه زى اختيار واحد زى وارش ، كمان الراجل ايده فى المطبخ من عام 2012 وانا من الناس الغير مؤمنه تماما بانك تجيب واحد اكاديمى مهما علا شأنه وتعينه فى منصب تنفيذى ، العمل الاكاديمى مختلف خالص عن العمل التنفيذى ، وده من اكبر المشاكل على سبيل المثال اللى بتواجها مصر ، طبعا مع احترامى الكامل للاقتصادى المعروف جون تايلور واللى له قاعده باسمه منذ اوائل تسعينيات القرن العشرين لحساب معدل الفائده النقديه وكان من اقوى المرشحين لتولى هذا المنصب

انقطاع الموجه C فى الزجزاج (TRUNCATED ZIGZAG)

بسم الله الرحمن الرحيم

بالنسبه لانقطاع الموجه C فى الزجزاج بالرغم من انه غير شائع لكنه موجود ومعانا 3 ادله بتثبت كده اولهم فيديو لجيفرى كيندى بيتكلم فيه عن التبادل فىا لموجات التصحيحيه بداخل موجه فلات جاءت فيها الموجه A تصحيح بسيط على شكل موجه زجزاج انقطعت فيها الموجه C ثم كانت الموجه B من الفلات تصحيح معقد عباره عن دبل زجزاج واخيرا كانت الموجه C ايضا تركيبها معقد

الشارت الثانى من كتاب بريكتر How to Call the Market Using the Elliot Wave Principle والموجه اللى اتكلم عنها كانت تصحيح للموجه الرابعه INTERMEDIATE من ثالثه PRIMARY  وقد قمت بنسخ بينات هذه الموجه على الميتاستوك للتوضيح اكثر

واخيرا تعريف للموجه الزجزاج التى تنقطع فيها الموجه C من كتاب 

The Elliott Wave Writings of A.J. Frost and Richard Russell

BTC vs USD

بسم الله الرحمن الرحيم

• فى التحليل السابق بتاريخ للبتكوين بتاريخ 13/10/2017 توقعنا ان يصل البتكوين الى مستويات 6200 دولار باستخدام نموذج هارمونيك AB=CD وانعكس البتكوين من مستويات 6200 دولار لكنه فشل فى تحقيق اى هدف من اهداف نموذج الهارمونيك الهابطه ، وتجاوز السعر الى مستويات 6600 دولار 
• اليوم على الشارت الاسبوعى وتحليل موجى للبتكوين ، ونعتقد ان البتكوين منذ بدء تداوله يصحح على فريم PRIMARY وقد انتهى من اول موجتين على هذا الفريم عند قاع 152 دولار عام 2015 ، ثم بدء فى بناء الموجه الثالثه والتى ستأتى ممتده بشكل كبير ، وبدون الدخول فى تفاصيل كثيره فان البتكوين حاليا فى اقوى مراحله وهى الموجه الثالثه MINOR من الثالثه INTERMEDIATE من الثالثه PRIMARY ودائما الموجات الفرعيه الثالثه بداخل الثالثه الرئيسيه هى اقوى الموجات (THIRD OF THE THIRD)
• الموجه الثالثه MINOR والتى يبنى فيها البتكوين حاليا تستهدف على الاقل مستويات 8200-8350 دولار وربما تصل الى مستويات 11200 دولار كمستهدفات شائعه عن الموجه الثالثه
• على الفريم اليومى نجد ان الموجه الثالثه MINOR تصحح على فريم MINUETTE وحاليا فى الموجه الخامسه منها والتى غالبا ستسهدف مستويات 6800 وربما تصل الى مستويات 7500 بما ان الموجه الرابعه منها جاءت تصحيح معقد (موجه مثلثيه) ، وعلى نفس الفريم هناك نموذج كلاسيكى وهو الاسكالوب الصاعد اكتمل بالاغلاق اعلى مستوى 5846 مستهدفا مستويات 8700 وهو ما يؤكد مستهدفات الموجه الثالثه فى حدودها الدنيا ، وننصح مره اخرى المتعاملين على العملات المشفره بانها شديده التقلب وتحتاج الى نوعيه خاصه من المستثمرين